Große Konzerne betreten den Markt, der Preiskampf entbrennt – das Goldgräberfieber und das wilde Wettbewerbsdurcheinander im gewerblichen und industriellen Energiespeichermarkt Südostasiens

Ist die goldene Zeit für gewerbliche und industrielle Energiespeicher in Südostasien vorbei?

„Südostasien ist ein gelobtes Land, das von Milch und Honig fließt.“

In den vergangenen Jahren gab es im Bereich der Energiespeicherbranche keine Mangel an ähnlichen Aussagen. Bereits 2021 sprach Alexander Lenz, CEO von Aquila Capital für den asiatisch-pazifischen Raum, öffentlich über die Wachstumschancen von Energiespeichern in Südostasien.

Fünf Jahre später hat der europäische Haushaltsenergiespeicher eine Entlagerungsphase durchlaufen, der große nationale Energiespeicher ist in einen Niedrigpreisinternen Wettbewerb geraten, und Südostasien taucht immer häufiger in der Liste neuer Märkte chinesischer Unternehmen auf.

Aber bis heute hat dieser dem chinesischen Festland nächstgelegene ausländische Energiespeichermarkt noch keinen echten absoluten Marktführer hervorgebracht, und nur wenige Unternehmen können sich ausschließlich auf den südostasiatischen Markt stützen, um ihre Position zu behaupten.

Karl, der seit langem tief im südostasiatischen Markt verwurzelt ist, ergänzt den zweiten Teil des Satzes für uns: Hier fließt auch Chaos.

Die Attraktivität des südostasiatischen Marktes ist nicht schwer zu verstehen.

2025 stufte UBS Südostasien zusammen mit dem Nahen Osten, Lateinamerika und anderen Regionen als die am schnellsten wachsenden aufstrebenden Märkte für Energiespeicher ein, mit einem erwarteten Wachstum von 30 % bis 50 % oder sogar noch höher.

Im Vergleich zu Europa, wo die Produktkonformitätsanforderungen komplizierter sind, lassen einige Märkte in Südostasien kleinen und mittleren Herstellern mehr Eintrittschancen, wobei die Produktschwellen und Zertifizierungskosten viel niedriger sind.

Noch wichtiger ist, dass man damit Geld verdienen kann. Nach Karls Erinnerung, waren die Gewinne lokaler Projekte in guten Zeiten früher mit denen auf dem europäischen Markt vergleichbar.

Aber das Chaos ist auch real: Die Zertifizierungs-, Genehmigungs-, Netzzugangs- und Strompreisregeln verschiedener Länder bilden das sichtbare Chaos auf dem Tisch; Händler, Installateure, lokale Beziehungen, Vermittlungsgebühren und sogar graue Interessenaustausche bilden ein weiteres Regelwerk, das unter dem Tisch verborgen ist.

Und in diesem Jahr gibt es einen noch direkteren Faktor auf dem Markt:

Mit der beschleunigten Eintritts chinesischer Unternehmen hat auch der Preiskampf bei gewerblichen und industriellen Energiespeichern in Südostasien begonnen.

Führende Unternehmen treten auf den Markt, der Preiskampf beginnt

Der Markt wächst schnell, aber Karl steht unter großem Druck. Der Auslöser war eine Nachricht auf LinkedIn:

Deye hat über einen lokalen Partner ein rund 1 MW großes gewerbliches und industrielles Energiespeicherprojekt in einer Fabrik in der Nähe von Kuala Lumpur realisiert.

„Da dachte ich, der Himmel stürzt ein.“ sagte er halb scherzhaft.

Karl ist im Bereich gewerblicher, industrieller und haushaltsüblicher Energiespeicher in Südostasien tätig und konzentriert sich hauptsächlich auf die Märkte Malaysia und Indonesien. Ein einzelnes Projekt wird ihn natürlich nicht wirklich zum „Himmelssturz“ bringen, aber was ihn wirklich beunruhigt, ist das Signal dahinter — Führende Unternehmen haben dieses „fette Stück“ in Südostasien ins Visier genommen.

In den vergangenen Jahren war seine Marktpositionierung immer klar: Geschäfte zu machen, die große Unternehmen als lästig empfinden und kleine Unternehmen nicht bewältigen können.

Die gewerblichen und industriellen Energiespeicherprojekte in Südostasien sind stark verteilt, ihre Kapazitäten reichen von Dutzenden, Hunderten von Kilowatt bis zu mehreren Megawatt; Die Bedingungen vor Ort sind unterschiedlich, die Stromverbrauchskurven der Kunden sind unterschiedlich, und die erforderlichen Systemkonfigurationen sind ebenfalls unterschiedlich. Die Projekte sind nicht groß genug, erfordern aber dennoch Investitionen in Vertrieb, Konzeptdesign, Installation und After-Sales-Service.

Für ein großes Energiespeicherunternehmen ist es nicht unbedingt rentabel, ein Team für ein Projekt mit einer Kapazität von mehreren hundert Kilowattstunden einzusetzen.

Das lässt mittleren Integratoren eine Lücke im Markt.

Aber in diesem Jahr beginnen die Unternehmen, die dies „für unwürdig hielten“, selbst auf den Markt zu treten.

Sungrow hat im vergangenen Jahr auf seinem südostasiatischen Kanalgipfel gleichzeitig Produkte für haushaltsübliche Energiespeicher, gewerbliche und industrielle Photovoltaik sowie gewerbliche und industrielle Energiespeicher vorgestellt und mehr als 100 Kanal- und Servicepartner versammelt; Deye hat auch nacheinander neue Produktveranstaltungen in Thailand, Vietnam, Indonesien, den Philippinen und Malaysia abgehalten.

Im Juni dieses Jahres wurde das 20-MWh-Projekt für gewerbliche und industrielle Energiespeicher, das Haibosichuang in Zusammenarbeit mit dem lokalen malaysischen Energieunternehmen Plus Xnergy realisiert hat, offiziell mit voller Kapazität an das Netz angeschlossen und in Betrieb genommen.

Das von Haibosichuang in Malaysia realisierte gewerbliche und industrielle Energiespeicherprojekt

Einen Monat später unterzeichnete Sungrow mit dem philippinischen Entwickler für erneuerbare Energien Berde Renewables und dem lokalen Händler Solar Hive einen dreijährigen Rahmenvertrag über 500 MWh Energiespeichersysteme.

Darunter befinden sich Könige des haushaltsüblichen Energiespeichers, die sich aus dem harten Wettbewerb in Afrika hervorgetan haben, sowie globale Marktführer für große Energiespeicher, und sie verlegen ihre Produkte, Kanäle, Lager, After-Sales-Services und Dienstleistungssysteme gemeinsam in die Region.

Einer der wichtigen Gründe, warum führende Unternehmen bereit sind, sich auf diesen Markt zu konzentrieren, ist, dass dieser Markt nicht mehr so klein ist wie früher. Die gesamte installierte Kapazität von Energiespeichern in Südostasien wird 2026 voraussichtlich 14,8 GWh übersteigen, was einem Anstieg von 37,6 % gegenüber 2025 entspricht.

Zudem werden die politischen Rahmenbedingungen und Strompreismechanismen in Südostasien ständig angepasst, was dem Energiespeichermarkt zugutekommt. Beispielsweise hat Malaysia nach der Anpassung der Strompreisstruktur im Juli 2025 für einige industrielle Nutzer die Einsparungen durch die Reduzierung des Spitzenstromverbrauchs erhöht.

Plus Xnergy gibt an, dass nach den technischen Berechnungen des Unternehmens unter den aktuellen Strompreismechanismen und geeigneten Lastbedingungen jede Konfiguration von 10 MWh Energiespeicher den Nutzern durchschnittlich etwa 1,25 Millionen Ringgit an Stromkosten pro Jahr einsparen kann, was umgerechnet etwa 2 Millionen RMB entspricht.

Wenn die Kunden nachrechnen, dass sie Geld sparen können, steigt die Zahl der Projekte natürlich. Karl erinnert sich, dass die standardmäßigen gewerblichen und industriellen Energiespeicherschränke mit einer Kapazität von etwa 260 kWh erst im vergangenen Jahr vor Ort verbreitet wurden; in diesem Jahr werden die Projekte bereits häufig realisiert.

Nachdem der Markt gewachsen ist, geraten auch die Preise schnell in den Wettbewerb. Ein im Jahr dieses Jahres vom Wirtschaftsbeobachter interviewter im Ausland tätiger Photovoltaik- und Energiespeicherfachmann gab an, dass unter Berücksichtigung der Kosten für EPC und Arbeitskräfte die Baukosten von Energiespeichersystemen in Südostasien etwa 1,2 bis 1,5 RMB pro Wh betragen.

Das ist kein einheitlicher Angebotspreis, aber es reicht aus, um zu zeigen, dass lokale Kunden sehr kostenempfindlich sind. Karl verrät uns, dass ihr Bruttogewinn früher sogar mit dem europäischen vergleichbar war, aber der Gewinn in diesem Jahr deutlich gesunken ist.

Der reifere Markt für haushaltsübliche Energiespeicher hat bereits eine Runde des Preiskampfes durchlaufen. Wie wir bereits berichtet haben, kann ein 16-kWh-Haushaltsspeichersystem vor Ort sogar nur für etwa 5500 RMB verkauft werden, weniger als 0,35 RMB pro Wh. Das ist niedriger als der Preis der reinen Zellen, und kann nur mit wiederverwerteten Zellen zusammengebaut werden.

Ein anderer Fachmann beschreibt diesen Wettbewerb so: In Europa wird eine Preisstrategie möglicherweise nur einmal im Jahr angepasst, in Südostasien muss sie „mindestens einmal pro Quartal geändert werden“.

Südostasien war noch nie ein Markt, auf dem man leicht hohe Preise erzielen kann. Jetzt, wo führende Unternehmen auf den Markt treten, wird der Preisdruck nur noch direkter an die mittleren Integratoren weitergegeben.

Das Unternehmen von Karl muss Zellen zukaufen und dann Batterien, Steuergeräte und Stromumwandlungsgeräte zu Energiespeichersystemen integrieren. Er sagt, dass in diesem Jahr die Beschaffungskosten gestiegen sind, aber der Endverkaufspreis im Wettbewerb weiter sinkt, sodass der Gewinnraum von beiden Seiten eingeengt wird.

Aber niedrige Preise sind nicht der gesamte Wettbewerb.

Händler vergleichen auch, wer schneller liefert, wer einfacher installiert und wer Probleme rechtzeitig lösen kann. Wenn ein Hersteller den Preis ein wenig senkt, aber seine Partner mehrmals vor Ort schicken muss und mehr Reparaturen übernehmen lassen muss, wird er nicht unbedingt gewinnen.

Die Vorteile führender Unternehmen liegen genau hier: Sie haben zuvor bereits Photovoltaik-Produkte, Wechselrichter oder Haushaltsspeicher vor Ort verkauft und verfügen über fertige Kanäle und Servicenetze. Nach dem Eintritt in den Markt für gewerbliche und industrielle Energiespeicher müssen sie den Markt nicht von Grund auf neu aufbauen.

So entstand in diesem Jahr eine etwas peinliche Situation bei gewerblichen und industriellen Energiespeichern in Südostasien: Der Markt ist endlich groß geworden, aber der Raum, der früher mittleren Unternehmen zur Verfügung stand, beginnt zu schrumpfen.

Die Kanäle reifen, Händler gewinnen an Bedeutung

Nachdem der Markt immer wettbewerbsintensiver wird, spürt Karl eine weitere Veränderung: Händler werden plötzlich sehr wichtig.

„Im vergangenen Jahr waren Händler noch nicht wichtig, in diesem Jahr werden sie besonders wichtig.“ beschreibt er die Veränderung der lokalen Händler.

Die Veränderung ergibt sich daraus, dass die Händler das Geschäft inzwischen verstehen. Im vergangenen Jahr wussten viele Händler, mit denen Karl Kontakt aufnahm, noch nicht, wie man gewerbliche und industrielle Energiespeicher vermarktet und für welche Szenarien sie geeignet sind, sodass sie das Geschäft nicht vorantreiben konnten.

Daher wurde das frühe Geschäft hauptsächlich von den Herstellern vorangetrieben. Die Verkäufer suchen zuerst die Kunden, prüfen dann die Stromrechnungen und die Stromlast, die Techniker erstellen das Konzept nach den Gegebenheiten vor Ort, berechnen die erforderliche Batteriegröße und das PCS, bevor sie zum Angebot, zur Installation und zur Auslieferung übergehen.

Warum sind diese Händler in nur einem Jahr kollektiv „aufgeklärt“ geworden?

Nach Karls Beobachtung gibt es zwei Hauptgründe.

Erstens sind die Strompreise gestiegen, sodass die lokalen Nutzer unbedingt eine Möglichkeit finden müssen, Stromkosten zu sparen.

Zweitens hat die jahrelange Markterziehung für Energiespeicherprodukte erste Früchte getragen, sodass die Händler endlich die Anwendungen erklären können und über Referenzverfahren verfügen.

Der malaysische Markt, auf den er sich hauptsächlich konzentriert, ist ein Beispiel.

Bei den Stromkosten einiger lokaler Fabriken wird nicht nur berücksichtigt, wie viel Strom sie im Monat verbraucht haben, sondern auch, welche Leistung sie während des Spitzenstromverbrauchs aus dem Netz beziehen — der sogenannte „maximale Bedarf“. Selbst wenn dieser Spitzenzustand nur kurz andauert, muss das Netz ausreichend Stromversorgungskapazitäten vorhalten und dafür Gebühren erheben.

Nach der Anpassung der Strompreisstruktur im Juli 2025 sind die an den Spitzenstromverbrauch gekoppelten Gebühren für industrielle Nutzer der ehemaligen Kategorie E1 mit Mittelspannung deutlich gestiegen.

Einfach ausgedrückt, je höher der Spitzenstromverbrauch einer Fabrik ist, desto mehr Geld muss sie zahlen; umgekehrt spart man mehr Geld als früher, wenn man den Spitzenwert senken kann.

Das von JinkoSolar in Malaysia realisierte gewerbliche und industrielle Energiespeicherprojekt

Energiespeicher können genau dabei helfen. Man lädt die Batterien im Voraus auf und gibt