Prognose der Fahrzeugverkäufe 2025: Neue Akteure fast verdoppelt, BBA senkt Erwartungen | Exklusiv von 36Kr
Autor｜Xu Caiyu
Redakteur｜Li Qin, Yang Xuan
Im Jahr 2025 wird der Kampf auf dem chinesischen Automarkt weitergehen.
36Kr hat von Brancheninsidern Informationen zu den vorläufigen Verkaufsprognosen mehrerer neuer Automobilunternehmen für 2025 erhalten.
NIO-CEO Li Bin erklärte öffentlich, dass das Ziel für 2025 eine Verdoppelung der Verkaufszahlen sei. 36Kr hat erfahren, dass die Verkaufsprognosen von NIO für 2025 diesem Ziel entsprechen.
In den Vorhersagen einer Verdopplung im nächsten Jahr wird für die Marke LeDao ein Verkaufsvolumen von etwa 240.000 Einheiten erwartet. In den ersten 11 Monaten dieses Jahres betrugen die kumulierten Verkäufe von NIO und LeDao insgesamt 200.000 Einheiten. Unter den aktuellen Verkaufsförderungsmaßnahmen wird geschätzt, dass die Jahreslieferungen auf 230.000 Einheiten steigen könnten.
Xpeng Motors, das bis 2024 insgesamt 150.000 Einheiten verkauft hat, wird voraussichtlich im Dezember 30.000 Einheiten erreichen, was zu einem Jahresgesamtvolumen von 180.000 Einheiten führen wird. Die vorläufige Verkaufsprognose für nächstes Jahr liegt bei 350.000 Einheiten, was ein Wachstum nahe einer Verdopplung bedeutet.
Leap Motor plant, die Jahresverkaufszahlen von 500.000 Einheiten zu erreichen. Leap-Motor-Vorsitzender Zhu Jiangming erklärte, dass 500.000 Einheiten die Mindestsicherheit darstellen. Sollten diese Verkaufsprognosen verwirklicht werden, würde Leap Motor zum zweiten Mal in Folge eine Wachstumsrate von 100 % im Jahresvergleich erreichen.
Li Auto gibt eine Verkaufsprognose von etwa 700.000 Einheiten für 2025 heraus. In den ersten 11 Monaten dieses Jahres hat Li Auto bereits 441.900 Einheiten verkauft und mit der Unterstützung von zinsfreien Finanzierungshilfen ist es möglich, dass Li Auto 2025 die 500.000-Einheiten-Marke erreicht. Sollten die 700.000 Einheiten im nächsten Jahr realisiert werden, würde Li ein Wachstum von 40 % erzielen.
HarmonyOS Smart Driving hat der Lieferkette noch keine klaren Verkaufsanweisungen vorgegeben. Jedoch werden im nächsten Jahr mehr als 10 Modelle zum Verkauf stehen. Es ist zu erwarten, dass die Verkaufsprognosen von HarmonyOS Smart Driving nicht unter den Prognosen von Li Auto liegen werden, und es wurde berichtet, dass in Yu Chengdongs internen Planungen für 2025 angestrebt wurde, die Millionen-Marke zu erreichen.
BYD hat ebenfalls noch keine präzisen Verkaufsziele ausgegeben, jedoch liegen die Markterwartungen für BYD im nächsten Jahr bei etwa 5,5 Millionen Einheiten, was ein Drittel der Verkäufe von Elektrofahrzeugen in China ausmacht. Intern verfolgt BYD das strategische Ziel, "ein Drittel des Marktes zu erobern".
Xiaomi hat im zweiten Jahr nach Beginn der Lieferungen eine frühe Verkaufsprognose von 360.000 Einheiten herausgegeben. Im Vergleich zum diesjährigen Lieferziel von 130.000 Einheiten wird Xiaomi weiterhin neue Höhen in den Verkaufszahlen seiner Marken erklimmen.
Jedoch sind die Prognosen der Verkaufsanweisungen nur eine vorläufige Referenz für die Vorbereitungen der Automobilunternehmen und der Lieferkette im neuen Jahr. Die tatsächliche Umsetzung wird je nach realen Bedingungen angepasst werden müssen.
Die von der Regierung eingeführte Subventions- und Austauschpolitik für Autos, die Ende April dieses Jahres umgesetzt wurde, stimulierte einen Anstieg der Nachfrage um etwa 1,5 Millionen Einheiten. Von Januar bis Oktober befand sich der chinesische Markt für Elektrofahrzeuge in einer Phase des schnellen Anstiegs mit Verkäufen von 9,77 Millionen Einheiten, was einem Wachstum von 33 % im Jahresvergleich entspricht.
Unterstützt durch Richtlinien und die Bemühungen der Unternehmen steigen die Verkaufszahlen der neuen Automobilunternehmen rasant an.
Xpeng Motors hat mit zwei neuen Modellen die monatlichen Verkaufszahlen von 5.000 Einheiten zu Jahresbeginn auf über 30.000 Einheiten im November gesteigert. Die Verkäufe von Li Auto beliefen sich in den Monaten Oktober und November auf insgesamt 100.000 Einheiten und übertrafen damit die Lieferleistungen des ersten Quartals von 80.000 Einheiten.
Vor dem Hintergrund steigender Konsumfreude zeigt sich ein positiver Trend für das Wachstum der neuen Automobilunternehmen. Die Vorbereitung neuer Fahrzeuge und Technologien verstärkt das Vertrauen der Automobilhersteller für das Jahr 2025.
Der Erfolg der neuen Kräfte wird zwangsläufig mit einer Veränderung der Marktanteile einhergehen. Im Jahr 2024 verzeichnen Luxusmarken wie Mercedes-Benz, BMW und Audi in China Einbußen in unterschiedlichen Ausmaßen.
Aus Branchenkreisen hat 36Kr erfahren, dass die vorläufigen Verkaufsprognosen für Mercedes und BMW im Jahr 2025 weiterhin um 10-15 % gesenkt werden.
Zahlreiche Vertreter von Automobilunternehmen äußerten gegenüber 36Kr, dass die Austauschsubventionen im Jahr 2025 voraussichtlich fortgesetzt werden, jedoch könnte dies das letzte Jahr der Subventionierung sein, da die Durchdringungsrate für Elektrofahrzeuge bereits über 50 % liegt.
"Automobilunternehmen müssen sich auf diese Situation vorbereiten, das Zeitfenster nutzen und beschleunigen, um voranzukommen", betonten sie. So betrachtet, wird das Jahr 2025 für alle Automobilunternehmen ein hoffnungsvolles, aber auch herausforderndes Jahr.
Neue Kräfte bleiben optimistisch, sollten jedoch Risiken nicht vernachlässigen
2025 wird ein bedeutendes Jahr für neue Kraftfahrzeuge.
XPeng, das bereits zwei Erfolgsmodelle auf den Markt gebracht hat, erreichte im November Verkaufszahlen von 30.000 Einheiten und hat dieses Jahr bisher insgesamt 153.300 Einheiten verkauft. XPeng plant, basierend auf dem Erfolg der Modelle MONA M03 und P7+, die Modellpalette im nächsten Jahr auszubauen.
In der ersten Jahreshälfte wird XPeng ein Mittelklasse-SUV auf Basis der P7+-Plattform auf den Markt bringen; in der zweiten Jahreshälfte wird ein neues SUV mit erweiterter Reichweite vorgestellt. Bei den bestehenden Modellen werden der P7i, G6 und G9 überarbeitet.
Unabhängig davon, ob es sich um neue Modelle oder Überarbeitungen handelt, wird sich Xpeng erneut auf den Einsatz von KI im Fahrzeug konzentrieren, um seine Erfolgsformel zu validieren: preisgünstigere, intelligentere Fahrzeuge.
Ein weiteres Unternehmen, das erfolgreich neue Modelle eingeführt hat, ist Xiaomi, das nächstes Jahr ebenfalls auf selektive Bestseller setzt. Mit einem Preis von bis zu 814.900 RMB wird das Hochleistungsmodell SU7 Ultra im ersten Quartal geliefert; laut Berichten wird Xiaomi zudem sein erstes reines Elektro-SUV im ersten Quartal des nächsten Jahres vorstellen.
Um das Verkaufsziel von 360.000 Einheiten im Jahr durchzusetzen, muss Xiaomi durchschnittlich 30.000 Einheiten pro Monat absetzen. Seit der Markteinführung des SU7 im März ist das Interesse der Verbraucher an Xiaomi-Fahrzeugen ungebrochen hoch, mit über 5.000 neuen Bestellungen wöchentlich bis November.
Doch die größten Herausforderungen für Xiaomi liegen in der Auslieferung: Die Produktionskapazität der ersten Phase der Xiaomi-Werke ist nach Anpassungen fast ausgelastet, während das zweite Werk im nächsten Juni fertiggestellt wird. Produktion und Lieferung werden 2025 zu den größten Herausforderungen für Xiaomi gehören.
Im Vergleich zum erfolgreichen Start von Xiaomi steht NIO stärker unter Druck, die Verkaufszahlen zu steigern, da das Unternehmen aufgrund hoher Investitionen nach wie vor Verluste schreibt und dringend auf höhere Verkaufszahlen angewiesen ist, um diese Misere zu überwinden.
Li Bin betonte, dass NIO im Jahr 2025 die Verkaufszahlen verdoppeln und 2026 Gewinne erzielen wolle.
Basierend auf den Daten der ersten elf Monate dieses Jahres wird erwartet, dass NIO 2023 insgesamt 230.000 Einheiten von seinen zwei Marken verkaufen wird. Um das Wachstumsziel im nächsten Jahr zu erreichen, sind noch mehr und stärkere Produkte erforderlich - so wird NIO auf Basis der 3.0-Plattform das Flaggschiff-Modell ET9 auf den Markt bringen.
Die Marke LeDao wird im nächsten Jahr zwei neue Modelle auf den Markt bringen, die auf das Li L8-ähnliche Segment der 6/7-sitzigen mittelgroßen SUVs und das Li L7-ähnliche Segment der großen 5-sitzigen SUVs abzielen. Li Bin plant, dass LeDao ab März des nächsten Jahres 20.000 Einheiten pro Monat absetzt.
Zudem wird die dritte Marke von NIO, Firefly, in der ersten Jahreshälfte auf den Markt kommen mit einem Ziel von etwa 5.000 Einheiten pro Monat.
Das Ende des Jahres eingeführte ET9 kommt mit 900-V-Hochspannungsarchitektur, selbstentwickelten intelligenten Fahrchips und einem neuen intelligenten Fahrwerkssystem, was der Grund für das Vertrauen in die Prognosen von NIO für das nächste Jahr ist. NIO plant, durch die Freigabe dieser Technologien die Verkaufszahlen aller drei Marken zu steigern.
Jedoch sind Technik und Verkaufszahlen nicht zwangsläufig miteinander verbunden. NIO wird sich der Herausforderung stellen müssen, neue Technik und Marken rasch auf dem Markt zu etablieren und gleichzeitig das Wachstum mehrerer Marken auszugleichen, um Kannibalisierungseffekte zu vermeiden.
Ähnlich wie bei der Mehrmarkenstrategie von HarmonyOS Smart Driving, besteht der Plan für 2025 darin, weiterhin Bestseller zu entwickeln.
36Kr hat berichtet, dass HarmonyOS Smart Driving im nächsten Jahr mehr als 10 Modelle im Verkauf hat, darunter das auf das Li L9 abzielende neue Modell Wenjie M9, die erweiterte Version Enjoy S9 und das im Millionenbereich liegende Zunjie S800 sowie ein zweites Modell.
Mehrere Brancheninsider betonten, dass das Wenjie M8 eines der Schlüsselmodelle von HarmonyOS Smart Driving im Jahr 2025 sein wird, dem Huawei besonders viel Aufmerksamkeit widmet, mit hohen Verkaufserwartungen.
Li Auto, das sich mit der Marke Wenjie von HarmonyOS Smart Driving in direkter Konkurrenz befindet, hat Verkaufsprognosen von 700.000 Einheiten für 2025. Diese Zahl ist keineswegs einfach zu erreichen.
Von Januar bis November 2024 hat Li Auto insgesamt 441.900 Einheiten verkauft, davon nur 8.680 reine Elektrofahrzeuge der MEGA-Serie.
Nach den Planungen von Li Auto wird die Modellplanung für 2025 den Fokus auf reine Elektrofahrzeuge legen. Doch Insidern aus der Lieferkette zufolge sind die Verkaufsprognosen für das schiere Elektro-Segment nicht sehr hoch - die Hauptstütze bleibt die erweiterte Reichweite.
36Kr erfuhr, dass Li Auto im nächsten Jahr mindestens zwei neue Elektrofahrzeuge auf den Markt bringen wird, während die erweiterte Reichweite der L-Serie voraussichtlich überarbeitet wird. Mit der zunehmenden Vielfalt an neuen Fahrzeugen mit verlängerter Reichweite auf dem Markt im nächsten Jahr wird jedoch auch der Wettbewerb für Li Auto zunehmen.
In Bezug auf die Produktwettbewerbsfähigkeit wird die Erfahrung im Bereich des assistentenfahrens zu Li Autos Kernstärke, als erstes Unternehmen, das die "vehicle-to-vehicle"-Navigationsassistenz im gesamten Fahrumfeld eingeführt hat. Zudem arbeitet Li daran, seine Fähigkeiten im Bereich des intelligenten Fahrwerks weiter auszubauen, um somit die Wettbewerbsfähigkeit zu steigern.
Anhand dieser Verkaufsprognosen zeigen sich positive Aussichten für den Markt der neuen Automobilunternehmen im nächsten Jahr. Dennoch wird der Wettbewerb auf dem chinesischen Automobilmarkt 2025 noch härter werden.
Dieses Jahr befindet sich der chinesische Automobilmarkt in einer Phase der Stagnation. Von Januar bis Oktober befand sich der Markt für Elektrofahrzeuge in einer schnellen Aufstiegsphase mit Verkaufszahlen von 9,77 Millionen Einheiten und einem Wachstum von 33 % im Jahresvergleich, während der Gesamtabsatz von Personenkraftwagen nur ein Wachstum von 1,5 % im Jahresvergleich erlebte.
Unterstützt durch Subventionsprogramme nimmt der Marktanteil von Elektrofahrzeugen zu, doch das Wachstum des Gesamtabsatzes von Personenkraftwagen hat sich verlangsamt.
Nach der Umsetzung der Anreizmaßnahmen wird es in der Regel ein Jahr der Anpassung geben, um die Auswirkungen der Aussteuerung zu mildern. Im nächsten Jahr könnten die Subventionen reduziert werden, und der Fahrzeugmarkt wird möglicherweise eine Phase der Ernüchterung durchlaufen.
Gleichzeitig könnte das Wahlergebnis in den USA, das die Richtung der Politik von Trump bestimmen wird, dazu führen, dass China mit weiteren Zöllen und Industriebeschränkungen rechnen muss, was die Unsicherheit für die chinesische Wirtschaft erhöhen könnte; zudem ist das Ergebnis der Beratungen über hohe Anti-Subventionszölle der EU auf chinesische Elektrofahrzeuge noch unklar und wird ebenfalls Auswirkungen auf die globale Lieferkette der Automobilindustrie haben.
In einer noch ungewissen politischen und internationalen Lage wird der Druck auf die chinesischen Automobilunternehmen nicht rasch nachlassen.
Luxusautos erleben eine Abkühlung, Joint-Venture-Marken suchen intensiver nach Lösungen
Der Luxusmarkt bleibt umkämpftes Territorium in der Automobilbranche.
Wer sich im Luxussegment behaupten kann, erlangt technologische Führungsstärke und profitiert von der Markenkraft, die hohe Gewinnmargen und damit eine gesteigerte Rentabilität ermöglicht.
Dieses Segment wurde seit 30 Jahren von ausländischen Luxusmarken wie Mercedes-Benz, BMW und Audi dominiert. Chinesische Automobilunternehmen, die im Preis-Leistungs-Segment kämpfen, beginnen allmählich, in diesen hochpreislichen und gewinnträchtigen Bereich vorzudringen.
In den ersten drei Quartalen 2024 gingen die Verkaufszahlen von Mercedes und Audi in China im Jahresvergleich um mehr als 10 % zurück. Auch Marken der zweiten Linie wie Cadillac, Lexus und Volvo verzeichneten Rückgänge in unterschiedlichem Ausmaß.
In der Liste der meistverkauften Fahrzeuge über 500.000 RMB schob sich das Modell Wenjie M9, ab 469.800 RMB, mit 124.700 verkauften Einheiten auf den ersten Platz.
Für ausländische Luxusmarken ist dieser Umbruch eine enorme Herausforderung - im Luxussegment garantieren Markenstärke allein nicht mehr den Verkaufserfolg, auch Luxusautokäufer verlangen neue Technologien.
Der Wandel der ausländischen Luxusmarken ist bereits im Gange.
Im Jahr 2025 wird Audi seine wichtigsten Modelle Q5L und A5L mit einer in Zusammenarbeit mit Huawei entwickelten Full-Scenario-Driving-Technologie ausstatten.
Mercedes wird in seinem neuen Modell CLA das neueste In-Car-System sowie eine in Zusammenarbeit mit einem chinesischen Unternehmen entwickelte Full-Scenario-Intelligent-Driving-Funktion präsentieren.
Im Jahr 2026 wird die große Produkteinführungswelle der BBA folgen:
BMW wird die neue Modellreihe der nächsten Generation in seiner Produktionsstätte in Shenyang ab 2026 produzieren, die mit einem vollständig neuen Design und einem neuen Innenraumsystem ausgestattet sein wird.
Mercedes wird ebenfalls ein bedeutendes Produktjahr haben. Modelle auf Basis der neuen Elektroplattform, darunter die vollelektrische C-Klasse, GLC und E-Klasse, kommen 2026 auf den Markt. Das große SUV GLE wird 2026 in die lokale Produktion übergehen.
Trotz der langsameren Reaktion im Vergleich zu den chinesischen Marken wird der technologische Vorsprung und die Markenerfahrung der BBA immer noch eine Herausforderung bleiben.
Im dritten Quartal 2024 verzeichnete Mercedes einen freien Cashflow von 2,39 Milliarden Euro (rund 18 Milliarden RMB), und einen Nettoverschuldungsvorrat von 28,73 Milliarden Euro (rund 220 Milliarden RMB). Die ausländischen Luxusmarken mit ihrer soliden Finanzbasis haben eine beträchtliche Widerstandsfähigkeit gegen Risiken.
Im Jahr 2025 wird der Wettbewerb sowohl für eigenständige als auch für Joint-Venture-Automobilunternehmen noch intensiver. Hersteller werden sich neuen Herausforderungen in Bezug auf Produkt- und Technologiewettbewerb stellen, und Preiskämpfe werden sich weiter auf die Lieferkette auswirken. Die "Verdrängung" bleibt ein übergreifendes Thema für 2025.