大连被SK海力士盯上，芯片重启

2026年8月，大连金州新区，一片沉寂四年的工地，塔吊重新转动了起来。

这不是普通的楼盘复工，而是一座超级工厂的复活：全球AI存储巨头SK海力士，突然重启了大连NAND闪存生产基地2号工厂的建设。

新产线规划月投片5万片成熟制程晶圆，预计2027年上半年量产。一旦投产，大连基地的整体产能将直接暴涨 50%

消息传出，半导体圈的人都愣了一下。

要知道，这座工厂的主体框架早在2022年就搭起来了，但随后就像被按下了暂停键，一停就是整整四年。

四年里，钢筋水泥的骨架在海边风吹日晒，成了当地人口中"最大的烂尾厂房"。

可就在所有人都以为它要被彻底遗忘的时候，SK海力士突然杀了个回马枪。

为什么赶在这个节骨眼上？这座工厂的命运，跟大连这座城市的芯片产业梦，到底有什么关系？

要回答这些问题，得把时钟拨回到将近二十年前。

2007年，英特尔的豪赌

2007年3月26日，美国英特尔公司总裁保罗·欧德宁，宣布了一个震惊中国科技圈的消息：英特尔将投资25亿美元，在大连建设一座300毫米晶圆厂。

这是英特尔在亚洲的第一个晶圆制造基地，也是当时中国规模最大的单笔外商投资。

要知道，在那之前，英特尔在中国只有上海浦东和四川成都的两家封装测试厂。把最核心的晶圆制造环节放到中国，而且是放到东北的大连，这在当时让很多人直呼看不懂。

大连凭什么？

在选址过程中，英特尔向大连抛出1000多个问题，从地质条件到电力供应，从人才储备到物流配套，事无巨细。

而大连的回应，干脆利落得让人吃惊，在动迁环节，当地创造了轰动一时的"董家沟奇迹"：9天之内动迁246户居民，一个月完成近300户居民的搬迁工作。

英特尔考察团队到现场一看，直接服了。

2007年9月，英特尔大连芯片厂在金州新区出口加工区破土动工。这座工厂总投资25亿美元，总使用面积达到16.3万平方米，相当于23个标准足球场那么大。

工厂内含1.5万平方米的无尘室，2010年10月26日正式投产时，采用的是当时主流的65纳米制程工艺。

那一刻，大连正式跻身全球半导体版图。

2015年，关键转身

英特尔大连厂投产后，主要生产芯片组产品，服务于笔记本电脑、台式机和服务器。但半导体行业风云变幻，从来不会给任何人喘息的机会。

2015年，英特尔做出一个重大决定：将大连厂从芯片组生产转型为3D NAND闪存制造。

这个转型意义重大。NAND闪存是一种非易失性存储芯片，也就是手机、电脑固态硬盘里的核心部件。

随着智能手机和云计算的爆发，NAND闪存的需求正在以惊人的速度增长。英特尔把大连厂转型为3D NAND基地，意味着这座工厂从"配套芯片组"的边缘角色，一跃成为英特尔全球存储战略的核心支点。

在那几年里，大连厂不断扩产、升级，成了英特尔非易失性存储业务最重要的生产基地之一。到2020年，工厂已经培养了一大批本土半导体人才，也带动了上下游产业链在大连的初步集聚。

但就在大连厂蒸蒸日上时，英特尔自己却遇到了麻烦。

2020年，90亿美元的交易

2020年10月，半导体行业发生了一起震动全球的并购案：SK海力士宣布以90亿美元，收购英特尔的NAND闪存业务及大连工厂。

这笔交易分阶段推进。2021年，SK海力士完成第一阶段交割，正式接手英特尔在大连的NAND工厂。随后，SK海力士成立了全资子公司Solidigm，专门负责NAND闪存业务，大连厂也由此换上了新的门牌。

英特尔为什么要卖？原因很简单，NAND闪存市场竞争太激烈了，三星、SK海力士、美光、铠侠几大巨头打得头破血流，英特尔的NAND业务虽然技术不错，但市场份额始终上不去，持续亏损。

英特尔想甩掉这个包袱，集中精力干自己的老本行CPU。

SK海力士为什么要买？因为它想扩充NAND产能，缩小跟三星的差距。而大连厂，是SK海力士在全球范围内最重要的一笔资产，这里不仅有现成的厂房和设备，还有训练有素的员工和成熟的供应链。

2022年5月，SK海力士踌躇满志地启动了大连2号工厂的建设。按照当时的规划，一厂稳定量产，二厂全新扩建，双管齐下，把大连打造成SK海力士在全球NAND产能的重要据点。

开工仪式上，各级领导站台，媒体铺天盖地报道，看起来是要大干一场的节奏。

但谁也没想到，这座工厂的命，会这么坎坷。

2022年，急刹车

2号工厂刚把主体框架搭起来，SK海力士就踩了一脚急刹车。

停工的原因，说来也简单，就两条：

第一，市场不行。 2022年下半年开始，存储芯片行业一头扎进寒冬。NAND闪存价格跌得亲妈都不认识，需求萎靡得一塌糊涂。SK海力士自己都在亏损，哪还有钱继续扩产？

第二，美国卡脖子。 美国不断收紧对华半导体设备出口限制，搞先进制程的设备和材料进不来。SK海力士虽然拿到一些许可，但未来的不确定性太大，继续砸钱建二厂，风险极高。

内外夹击之下，大连2厂成了烫手山芋。主体框架盖完，就闲置在那儿，一停就是整整四年。

四年里，海边的风吹日晒，钢结构的表面开始生锈，工地周围的杂草长得比人还高。

四年，大连在等什么？

工厂停工的四年，大连没有干等着。

半导体这东西，一旦扎下根，就会慢慢长出藤蔓。以英特尔和SK海力士为锚点，大连的半导体产业生态在这近20年里，一点一点地长了起来。

据大连市工信局的数据，到2024年，大连已经集聚了SK海力士、罗姆电子、三垦半导体等近40家半导体企业，覆盖集成电路设计、制造、封装测试及配套设备材料全链条。

2024年，大连半导体产业实现工业总产值287亿元，同比增长11.3%。在电子特气、电子浆料、光刻胶等关键材料领域，大连已经形成技术优势。

2025年8月，大连普湾北硅谷集成电路园区获评辽宁省唯一的集成电路产业省级特色园区。这是官方对大连半导体产业地位的明确认可。

更宏观层面上，2025年，大连市地区生产总值达到10002.1亿元，同比增长5.7%，正式成为东北地区首个GDP突破万亿元的城市。

但说实话，287亿元的半导体产值，放在全国来看，并不算突出。尤其看到合肥长鑫存储的数据时，这种差距会让人倒吸一口凉气。

长鑫科技2026年上半年的营收就达到了1503.1亿元，同比增长873.64%，净利润776亿元。

也就是说，长鑫一家企业在半年的营收，就超过了大连整个半导体产业年产值的五倍。

大连，还需要一个爆发点。

2025年，存储芯片爆发

转机，出现在2025年前后。

AI大模型的训练和推理，对海量高速存储的需求呈指数级攀升。大模型参数量动辄上千亿、上万亿，高性能、大容量的企业级固态硬盘（eSSD）成了算力集群的标配。

研究机构Omdia预测，2025年至2030年，DRAM和NAND闪存市场需求的年平均增长率将达到19%。

更直观的数据是：NAND闪存的价格，在一年内暴涨了近10倍。

存储芯片从白菜价变成硬通货。过去因亏损而搁置的产能扩张计划，一夜之间具备了明确的商业回报预期。SK海力士的财报开始大幅好转，扩产的底气也回来了。

但市场需求只是"拉"的动力。真正让SK海力士坐不住的，还有另一股"推"的力量。

中国双雄的压迫

2026年第二季度，全球NAND闪存市场发生了一件具有标志性意义的事：第三方机构Counterpoint Research发布的数据显示，长江存储以14%的出货容量份额，首次超越铠侠，跻身全球前三。仅次于三星（25%）和SK海力士集团（22%）。

而在DRAM赛道，长鑫科技2026年上半年营收1503.1亿元，同比增长873.64%，净利润776亿元，已经成为全球第四大DRAM厂商，也是中国唯一实现规模化DRAM量产的企业。

中国存储双雄的迅猛追赶，让全球存储霸主们感受到了前所未有的压力。有业内人士直言：如果三星、SK海力士还按原来的节奏推进产能，用不了多久就会被追平甚至反超。

所以，SK海力士重启大连二厂，某种程度上是一种防守行为，它必须扩充产能，才能守住高端市场的份额，才能在中国本土竞争对手的紧逼下不被甩得太远。

重启背后的暗线

如果以为SK海力士重启大连二厂，纯粹是因为市场好了、竞争急了，那就把这件事想简单了。

这里面，还有一条很多人忽略的暗线。

韩国媒体披露，美国发给SK海力士中国工厂的设备许可，只覆盖到2026年年底。也就是说，如果SK海力士不在今年内把设备搬进去、把产线跑起来，明年可能连设备都进不来了。

所以看时间线：2026年上半年恢复投资，最快11月搬入生产设备，2027年上半年量产，每一步都卡得很紧，几乎是在跟美国的许可截止日期赛跑。

更有意思是，就在大连二厂重启的消息传出十天后，SK海力士又传出准备在日本宫城县建设大型存储芯片工厂的消息，潜在投资高达数十万亿韩元。

要知道，韩国和日本在半导体领域摩擦不断、互相提防，这是韩国半导体公司首次在日本建立生产基地。

一边赶在美国许可到期前重启中国产线，一边评估把下一座工厂放到日本。SK海力士的全球布局，背后其实是中美两股力量的直接碰撞。

中国拥有能够马上投入生产的厂房、工人和供应链，是SK海力士绕不开的生产基地；而美国则试图利用设备许可，把未来的先进产能留在盟友体系内。

从战略上看，SK海力士正在走一条"双轨路线"：成熟制程的NAND产能放在中国大连，300层及以上的超高堆叠高端NAND集中在韩国清州。

大连一厂现有月产能约10万片，二厂新增约5万片，总产能达到15万片，接近SK海力士全球NAND产能的一半。而且，如果只看海外NAND前道制造，大连目前就是SK海力士唯一的生产基地，占比100%。

这座工厂对SK海力士的重要性，不言而喻。

大连能否迎来自己的"长鑫时刻"

SK海力士二厂重启，对大连意味着什么？

最直接的，是产能回归、投资回归、就业回归。但更深层的影响，在于产业链的牵引效应。

合肥用了十年时间，凭借对长鑫存储的持续押注，从一个没有芯片产业基础的中部省会，成长为全国存储产业的高地。这种"以龙头企业为牵引、带动全产业链集聚"的路径，被业界称为"长鑫模式"。

如今的大连，正走在相似道路上。近20年以英特尔、SK海力士为锚点，大连已经形成了较为完善的产业配套生态，集成电路封装设备、电子浆料等关键环节已形成集聚。

2026年大连市政府工作报告中，"重点推进SK海力士三期等项目建设"被明确写入其中。这座城市的产业突围决心，清晰可见。

但差距也是现实存在的。大连半导体产业2024年的产值是287亿元，而长鑫科技2026年单季度营收就超过500亿元。产业链的完整度和规模效应，仍需时间培育。

SK海力士二厂的重启，不是终点，而是一个新的起点。它能否牵引半导体设备、材料、封测等供应链上下游加速集聚，能否让大连走向产业生态质变，决定这座城市能否真正迎来属于自己的"长鑫时刻"。

一座沉寂四年的工厂重启，让大连重新站上全球存储产业的牌桌。

从2007年英特尔25亿美元的豪赌，到2015年的3D NAND转型，从2020年SK海力士90亿美元的收购，到2022年二厂开工又停工的跌宕，再到2026年AI浪潮下的满血复活.

大连的芯片产业史，几乎就是中国半导体产业二十年风云变幻的缩影。

在AI驱动的存力时代，存储芯片的战略价值正在被重新定义。而大连，这座东北唯一的万亿GDP城市，能否抓住这个历史性的窗口期？

时间会给出答案。

本文来自微信公众号 “挖数”（ID：washu66），作者：挖数，36氪经授权发布。