Qualcomm kündigt eine Preiserhöhung zum 1. September an und wurde von den Speicherchip-Problemen total übel mitgespielt.

Bericht von Core Things am 30. Juli: Heute hat Qualcomm seinen Finanzbericht für das dritte Geschäftsquartal veröffentlicht, bekanntgegeben, „der Hauptlieferant von Rechenchips für das digitale Cockpit und die Automatisierungstechnik der BMW Group in den nächsten zehn Jahren“ zu sein, und den Abschluss der Übernahme von Modular, einem Unternehmen für KI-native Softwareinfrastruktur, angekündigt.

Gemäß der Kooperationsvereinbarung zwischen Qualcomm und der BMW Group wird Qualcomm der BMW Group in den nächsten zehn Jahren Rechenchips für die nächste Generation digitale Cockpit sowie für fortschrittliche Fahrerassistenzsysteme / autonomes Fahren (ADAS / AD) liefern. Diese Kooperation umfasst mehrere Lösungen des Snapdragon Digital Chassis von Qualcomm, einschließlich der Snapdragon Automotive-Plattform Premium und dedizierter KI-Beschleuniger.

Im Hinblick auf die Leistung gab Qualcomm an, dass sein Kerngeschäft mit Mobiltelefonen schwach sei, da der Anstieg der Speicherpreise zu einem Rückgang der weltweiten Verkaufszahlen von Smartphones geführt habe, und erwartet, dass seine mit Apple verbundenen Einnahmen beschleunigt zurückgehen.

Im dritten Geschäftsquartal sind sowohl der Umsatz als auch der Gewinn von Qualcomm gesunken. Der Umsatz belief sich auf 9,95 Milliarden US-Dollar, was einem Rückgang von 4% gegenüber dem Vorjahr entspricht. Darunter sank der Umsatz des Mobiltelefongeschäfts um 20% gegenüber dem Vorjahr auf 5,09 Milliarden US-Dollar; der Nettogewinn betrug 2,00 Milliarden US-Dollar, was einem Rückgang von 25% gegenüber dem Vorjahr entspricht.

Die Auswirkungen des Speichermarktes auf die weltweite Smartphone-Industrie sind bereits sichtbar geworden.

Qualcomm schrieb in seiner Pressemitteilung: „Die Betriebskosten der Halbleiterindustrie steigen umfassend, was alle Gliederungen wie Waferfertigung, Montage, Prüfung, fortschrittliche Verpackung, Speicher und andere Materialien umfasst.“

1. Umfassende Preiserhöhung ab dem 1. September

In der Telefonkonferenz zur Finanzleistung sagte Cristiano Amon, Präsident und CEO von Qualcomm, dass Qualcomm davon ausgeht, dass die Einnahmen aus Mobiltelefonen von chinesischen OEMs im bis Juni laufenden Quartal ihren Tiefpunkt erreicht haben, und erwartet, dass sie im bis September laufenden Quartal ein sequenzielles Wachstum im zweistelligen Bereich wiederherstellen werden.

Amon enthüllte in einem Interview mit ausländischen Medien, dass Qualcomm praktische Maßnahmen ergreift, um die zukünftigen Gewinnmargen zu erweitern, einschließlich des Plans, die Preise für alle Chips des Unternehmens ab dem 1. September umfassend zu erhöhen, und nach anderen Methoden sucht, um die Lieferkette des Unternehmens zu vereinfachen.

„Wir erleben eine Situation mit stark steigenden Kosten“, sagte Amon. Qualcomm muss mit jedem Kunden verhandeln, „die vorübergehende Diskrepanz zwischen Kosten und Preisgestaltung führt zu einem vorübergehenden leichten Rückgang der Bruttogewinnmarge.“

Er sagte, dass die dynamischen Veränderungen auf dem Smartphone-Markt dazu geführt haben, dass die Wettbewerbsfähigkeit von Mittel- und Niedrigpreis-Handys zurückgeht, was hauptsächlich auf Preisgründe zurückzuführen ist. Sogar High-End-Android-Handys, bei denen Qualcomm-Chips dominieren, stehen vor der Nachfrage der Verbraucher nach niedrigeren Preisen. Die Handyhersteller sind gezwungen, die Preise zu erhöhen, was wiederum die Verbraucher dazu veranlasst, sich zu Produkten im unteren Bereich des High-End-Smartphone-Marktes oder sogar älteren Modellen zuzuwenden, was die Gewinnmargen von Qualcomm schädigt.

Akash Palkhiwala, Finanzvorstand von Qualcomm, sagte, dass mit dem Ablauf der Verträge und dem Wechsel der Produktzyklen die Vorteile der Preiserhöhung schrittweise sichtbar werden, und erwartet, dass die Bruttogewinnmarge in den nächsten Quartalen wieder auf das historische Niveau des Unternehmens zurückkehren wird.

2. Herabsetzung der Erwartungen an die mit Apple verbundene Leistung

Akash Palkhiwala sagte, dass bis zum letzten Quartal des Jahres 2026 der Anteil der Modems, die Qualcomm für die iPhone-18-Serie liefert, „weit unter unseren vorher geschätzten 20%“ liegen wird.

Er enthüllte, dass erwartet wird, dass die Einnahmen von Qualcomm aus Apple-Produkten im bis Dezember laufenden Quartal sequenziell um etwa 50% sinken werden. Es wird erwartet, dass der Umsatz aus Apple-Produkten im Geschäftsjahr 2027 etwas niedriger als die vorherige Erwartung von „etwas über 2 Milliarden US-Dollar“ liegt. Es wird erwartet, dass das Wachstum des Nicht-Mobiltelefongeschäfts von Qualcomm im Geschäftsjahr 2027 die mit Apple verbundenen Einnahmen des Geschäftsjahres 2026 ersetzen wird.

Die Kooperationsbeziehung zwischen Qualcomm und Samsung bleibt stabil. Laut Amon sind derzeit etwa 70% der Flaggschiff-Modelle von Samsung mit der Snapdragon-Plattform ausgestattet.

3. Beschleunigtes Wachstum des Nicht-Mobiltelefongeschäfts

Im dritten Geschäftsquartal erzielte der Umsatz des OCT-Chipgeschäftsbereichs von Qualcomm 8,5 Milliarden US-Dollar, und der Umsatz des QTL-Lizenzgeschäftsbereichs belief sich auf 1,28 Milliarden US-Dollar.

Der Umsatz des Nicht-Mobiltelefongeschäfts von OCT stieg um 28% gegenüber dem Vorjahr. Darunter belief sich der Umsatz des Automobilgeschäfts von Qualcomm auf 1,59 Milliarden US-Dollar, was einem Anstieg von 61% gegenüber dem Vorjahr entspricht, und das jährliche Umsatzziel des Automobilgeschäfts für das Geschäftsjahr 2026 wurde auf etwa 7 Milliarden US-Dollar angehoben; der Umsatz des IoT-Geschäfts stieg um 9% gegenüber dem Vorjahr auf 1,83 Milliarden US-Dollar.

Laut Amon erwartet Qualcomm kurzfristig, dass die jährliche Wachstumsrate des Umsatzes aus dem Nicht-Mobiltelefongeschäft von 24% im Geschäftsjahr 2026 auf über 60% im Geschäftsjahr 2027 beschleunigen wird.

Es wird erwartet, dass der Umsatz des Nicht-Mobiltelefongeschäfts von Qualcomm bis zum Geschäftsjahr 2029 auf 40 Milliarden US-Dollar ansteigen wird, was fast dem Doppelten des im November 2024 veröffentlichten Ziels entspricht.

4. Starker Vorstoß in das Rechenzentrum-Geschäft

Qualcomm expandiert ständig auf den Markt für KI-Rechenzentren. Es wird erwartet, dass der Umsatz des Geschäfts mit maßgeschneiderten Chips für Rechenzentren ab dem Dezember-Quartal zu wachsen beginnt. Das Ziel ist es, bis zum Geschäftsjahr 2027 einen Umsatz von 5 Milliarden US-Dollar im Rechenzentrum-Geschäft und bis zum Geschäftsjahr 2029 einen Umsatz von 15 Milliarden US-Dollar im Rechenzentrum-Geschäft zu erzielen.

„Wir haben Apple in gewissem Maße durch Rechenzentren ersetzt“, sagte Amon.

Qualcomm betrachtet das Rechenzentrum als „größte Wachstumschance“ und erwartet, dass der TAM bis 2029 1 Billion US-Dollar erreichen wird.

Laut Amon haben zwei Aufträge für maßgeschneiderte Chip-Designs von Qualcomm bei Hyperscale-Rechenzentrums-Kunden (jeweils mit einem Umsatz von über 1 Milliarde US-Dollar) die Waferproduktion aufgenommen, und es wird erwartet, dass sie im bis Dezember laufenden Quartal Einnahmen erzielen werden.

Die Rechenzentrum-Lösungen von Qualcomm umfassen CPU, Hochleistungsrechnen (HBC), KI-Inferenzbeschleuniger und Konnektivitätsprodukte.

Seine erste Generation von HBC-Chips hat das Tapeout abgeschlossen. Dieser Chip integriert Rechnung und Speicher in einem Gehäuse und soll Mitte 2027 auf den Markt kommen.

Der Aktienkurs von Qualcomm fiel nach Börsenschluss um 4,4% und ist in dem vergangenen Monat um insgesamt mehr als 17,5% gefallen.

Dieser Artikel stammt aus dem WeChat-Offiziellen Konto „Core Things“, Autor: ZeR0, Redakteur: Mo Ying, veröffentlicht mit Genehmigung von 36Kr.