Verabschieden Sie sich von den "Preiskriegen", und die Automobilhersteller setzen auf die "Finanzkarte" mit einem überlangen Kredit von sieben Jahren.
Zu Beginn des Jahres 2026 erlebt der chinesische Automarkt eine neue Wettbewerbsdynamik. Die einst vorherrschende direkte Preiswettbewerb nimmt allmählich an Bedeutung ab. An ihre Stelle treten Finanzierungsangebote mit niedrigen Anfangszahlungen, niedrigen monatlichen Raten und langen Laufzeiten von sieben Jahren oder länger. Über 20 Automobilhersteller, darunter Neuentwickler im Bereich Elektromobilität wie Tesla, Xiaomi und Li Auto, traditionelle chinesische Marken wie BYD und Great Wall sowie Joint-Venture-Marken wie Dongfeng Nissan und GAC Honda, haben sich diesem Trend angeschlossen. Einige Marken verlängern die Laufzeit der Kredite auf acht Jahre und setzen die Anfangszahlung auf null, wodurch die Einstiegshürde für Autokäufe stetig sinkt.
Diese Welle der langfristigen Kredite mit niedrigen Zinsen ist nicht nur eine Marketingstrategie der Automobilhersteller, um sich an die gegenwärtige Marktlage anzupassen, sondern auch ein Signal für den Übergang vom Preiswettbewerb zum Finanzwettbewerb im Automarkt. Für Käufer mit begrenztem Budget bietet diese finanzielle Option tatsächlich praktische Vorteile. Dennoch müssen Verbraucher die Unterschiede zwischen den verschiedenen Finanzierungsangeboten, die Kostenstruktur und die Eigentumsregeln sorgfältig prüfen und an ihre individuellen Bedürfnisse anpassen. Angesichts der strengeren Regulierungen des Automobilfinanzdienstleistungssektors durch die Aufsichtsbehörden werden die Fragen, wie die Automobilhersteller ihre finanziellen Werbeaktionen transparent und konform gestalten können und wie Verbraucher die Kernaussagen der verschiedenen Angebote verstehen können, zu zentralen Themen in dieser Autokaufwelle.
Vielfältige Strategien der Automobilhersteller: Jede Marke hat ihren Fokus
Der Trend der siebenjährigen Kredite mit niedrigen Zinsen wurde im Januar 2026 von Tesla initiiert und hat sich rasch in der Branche verbreitet. Bis Ende Februar 2026 hatten bereits über 20 Automarken entsprechende Angebote auf den Markt gebracht. Die Automobilhersteller aus verschiedenen Segmenten gestalten ihre Finanzierungsangebote in Abhängigkeit von ihrer Markenpositionierung und Markestrategie unterschiedlich. Unterschiede in der Anfangszahlung, der jährlichen Zinssatz, der Kreditart und den zusätzlichen Bedingungen erfordern von den Verbrauchern eine sorgfältige Prüfung der Angebote.
Bei den Neuentwicklern im Bereich Elektromobilität gibt es eine deutliche Differenzierung der Angebote. Einige Marken setzen auf Transparenz und niedrige Zinsen, andere auf eine niedrige Einstiegshürde.
Tesla bietet ein siebenjähriges Kreditangebot mit niedrigen Zinsen in Form eines Bankhypothekarkredits an. Die Anfangszahlung beträgt mindestens 15%, der jährliche Zinssatz liegt bei mindestens 0,5%, was einem effektiven Jahreszins von etwa 0,98% entspricht. Das wichtigste Merkmal ist, dass der Eigentum des Fahrzeugs direkt nach der Abholung beim Käufer liegt, was die Transparenz des Angebots erhöht. NIO hingegen bietet einen noch niedrigeren jährlichen Zinssatz von 0,49% an und verspricht, keine Finanzierungsgebühren zu erheben. Käufer, die vorzeitig ihre Kredite zurückzahlen möchten, müssen keine Strafe zahlen, was die zusätzlichen Kosten für den Autokauf weiter senkt.
Andere Neuentwickler wie Xiaomi, XPeng und Li Auto setzen auf eine niedrige Einstiegshürde. Die Anfangszahlung beträgt ebenfalls mindestens 15%, der jährliche Zinssatz liegt zwischen 1% und 2,5%. Allerdings setzen diese Angebote in der Regel zusätzliche Bedingungen wie Kreditwürdigkeitsprüfungen und Fahrzeugauswahlbeschränkungen.
Traditionelle chinesische Marken reagieren mit flexiblen Finanzierungsangeboten, die auf verschiedene Kundengruppen zugeschnitten sind. BYD betreibt sein siebenjähriges Kreditangebot mit niedrigen Zinsen über seine eigene Leasinggesellschaft. Die Eigentumsregeln ähneln denen der führenden Neuentwickler wie Tesla, was den Käufern von Anfang an Klarheit über den Eigentumsstatus gibt und potenzielle Streitigkeiten vermeidet. IM Motors bietet ein aggressiveres Angebot an: "Sieben Jahre ohne Anfangszahlung und die ersten drei Jahre zinsfrei". Dies reduziert den finanziellen Druck in der Anfangsphase nahezu auf null. Allerdings gibt es auch mehr zusätzliche Bedingungen, wie strengere Kreditwürdigkeitsprüfungen und Regeln für die Nutzung und Wartung des Fahrzeugs. Nur Käufer, die alle Bedingungen erfüllen, können von den finanziellen Vorteilen profitieren.
Joint-Venture-Marken setzen auf lange Laufzeiten der Kredite. Dongfeng Nissan hat die Laufzeit von sieben auf acht Jahre verlängert und unterstützt Autokäufe ohne Anfangszahlung. Das Unternehmen macht sich die "niedrigen täglichen Raten" zur Werbebotschaft. Dongfeng Nissan bietet eine 96-monatige Ratenzahlung für alle Fahrzeugmodelle an, mit einer täglichen Rate von nur 27 Yuan. Dies gibt den Käufern einen direkten Eindruck von der reduzierten Rückzahlungslast. Allerdings ist der effektive Jahreszins bei diesen Angeboten relativ hoch, bis zu 4,88%. Hinter den scheinbar günstigen täglichen Raten verbirgt sich eine höhere Gesamtzinskosten aufgrund der längeren Laufzeit.
Diese zeitlich begrenzten Werbeaktionen helfen den Automobilherstellern, schnell Bestellungen zu generieren und den hohen Lagerbestand abzubauen. Allerdings können einige Verbraucher aufgrund unzureichender Informationen über die Angebote unüberlegt kaufen. Es ist auch bemerkenswert, dass die Analyse von "Auto Market Insights" anhand zweier beliebter Fahrzeugmodelle deutliche Unterschiede aufzeigt.
Nehmen wir das Tesla Model 3 Rear-Wheel Drive als Beispiel. Der offiziell empfohlene Verkaufspreis beträgt 259.500 Yuan. Gemäß Teslas siebenjährigem Kreditangebot mit niedrigen Zinsen beträgt die Anfangszahlung 18%, der Kreditbetrag 205.600 Yuan, der effektive Jahreszins 0,7%. Bei einer Rückzahlung in 84 Monaten mit gleichbleibenden Raten beträgt die monatliche Rate etwa 2.568 Yuan, die Gesamtzinskosten etwa 10.032 Yuan.
Das Dongfeng Nissan Teana Comfort Edition mit Hongmeng Cockpit hat einen offiziell empfohlenen Verkaufspreis von 129.900 Yuan. Gemäß Dongfeng Nissans achtjährigen Kreditangebot ohne Anfangszahlung und niedrigen Zinsen beträgt der Kreditbetrag 129.900 Yuan, der effektive Jahreszins 4,88%. Bei einer Rückzahlung in 96 Monaten mit gleichbleibenden Raten beträgt die monatliche Rate etwa 1.650 Yuan, die Gesamtzinskosten etwa 27.386 Yuan. Aus diesen Berechnungen wird deutlich, dass die langen Laufzeiten und die fehlende Anfangszahlung bei den Joint-Venture-Marken zu deutlich höheren Gesamtzinskosten führen als bei den Elektromobilitätsmarken. Die tatsächlichen Kaufkosten für die Verbraucher unterscheiden sich erheblich.
Der Kern der siebenjährigen Kredite mit niedrigen Zinsen: Modell und Kosten
Die Unterschiede zwischen den siebenjährigen Kreditangeboten mit niedrigen Zinsen liegen nicht nur in der Anfangszahlung und den Zinsen, sondern auch in der Kreditart und der tatsächlichen Kostenstruktur. Dies ist auch der Teil, den normale Verbraucher leicht übersehen. Die langfristigen Kreditangebote auf dem Markt werden hauptsächlich in zwei Kategorien unterteilt: Bankhypothekarkredite und Leasing. Über 90% der Automobilhersteller wählen das Leasingmodell, nur wenige Marken wie Tesla verwenden Bankhypothekarkredite. Die beiden Modelle unterscheiden sich in Bezug auf Eigentumsrecht, Nutzungsrechte und die nachträgliche Verwertung des Fahrzeugs, was direkt die Kauferfahrung und die Vermögensrechte der Verbraucher beeinflusst.
Das Bankhypothekarkreditmodell ist relativ einfach. Nach der Zahlung der Anfangszahlung beantragt der Käufer einen Kredit bei der Bank. Das Fahrzeug wird im Namen des Käufers registriert und nur als Sicherung für die Rückzahlung an die Bank hypothekariert. Der Eigentum des Fahrzeugs liegt direkt nach der Abholung beim Käufer. In diesem Modell hat der Käufer uneingeschränkten Nutzungsrecht an dem Fahrzeug. Er muss nur die monatlichen Raten pünktlich zahlen und nach der vollständigen Rückzahlung des Kredits die Hypothek aufheben lassen. Selbst wenn es zu Rückzahlungsverzögerungen kommt, muss die Bank die rechtlichen Verfahren einleiten, um das Fahrzeug zu verwalten. Die Rechte des Käufers sind gesetzlich gesichert.
Das Leasingmodell ist im Grunde ein "Mietkauf". Während der Leasingperiode liegt der Eigentum des Fahrzeugs bei der Leasinggesellschaft. Der Käufer hat nur das Nutzungsrecht. Obwohl auch monatliche Zahlungen getätigt werden, handelt es sich im Wesentlichen um einen Langzeitmietvertrag, nicht um einen Kreditvertrag. Innerhalb der siebenjährigen Rückzahlungsperiode mietet der Käufer das Fahrzeug, er ist kein Eigentümer. In diesem Modell sind die Nutzungsrechte des Fahrzeugs eingeschränkt. Einige Angebote verlangen, dass das Fahrzeug in bestimmten Werkstätten gewartet werden muss. Darüber hinaus hat ein leasiertes Fahrzeug im Gebrauchtwagenmarkt eine um 5% - 10% niedrigere Wertbeibehaltung als ein normal gekauftes Fahrzeug. Wenn der Käufer später das Fahrzeug wechseln möchte, wird dies die Verwertungseinnahmen beeinflussen.
Abgesehen von den Unterschieden in der Kreditart sind die tatsächlichen Kosten der siebenjährigen Kreditangebote mit niedrigen Zinsen nicht nur auf die sichtbaren Zinskosten beschränkt. Zusätzliche Gebühren und Regelungen für die vorzeitige Rückzahlung können die tatsächlichen Kaufkosten verändern. Obwohl einige Marken die Finanzierungsgebühren ausdrücklich aufgehoben haben, verlangen viele Automobilhersteller im Leasingmodell, dass die Käufer eine Versicherung in der Filiale abschließen. Die Auswahl der Versicherungsarten und die Prämien werden von der Filiale festgelegt, und die Verbraucher können keine kostengünstigere Versicherungslösung wählen. Darüber hinaus werden in einigen Angeboten Strafzinsen für die vorzeitige Rückzahlung erhoben, was zusätzliche versteckte Kaufkosten darstellt.
Im Bereich der Elektromobilität kann sich in sieben Jahren die Technologie stark entwickeln. Mit der Einführung von Festkörperbatterien und fortschrittlicher Fahrerassistenzsystemen kann der Restwert der aktuellen Fahrzeuge stark sinken. Wenn nach drei oder vier Jahren der Marktwert des Fahrzeugs unter dem noch ausstehenden Kreditbetrag liegt, wird es schwierig, das Fahrzeug zu wechseln.
Die Tatsache, dass so viele Automobilhersteller siebenjährige Kreditangebote mit niedrigen Zinsen anbieten, ist eine Reaktion auf die gegenwärtige Marktlage. Die Aufsichtsbehörden haben den unkontrollierten Preiswettbewerb in der Automobilbranche gestoppt. Direkte Preisreduktionen können die Unzufriedenheit der alten Kunden auslösen, den Restwert der Fahrzeuge senken und die Händler unter Druck setzen. Die langfristigen Kredite mit niedrigen Zinsen sind eine effektive Methode für die Automobilhersteller, um Bestellungen zu generieren, ohne die Regulierungen zu verletzen. Einige Experten meinen, dass die Subventionskosten der Automobilhersteller wahrscheinlich über versteckte Gebühren, die Reduzierung der Ausstattung oder die Senkung der Servicequalität an die Verbraucher weitergegeben werden. Dies ist auch der Grund, warum einige Angebote scheinbar niedrige Zinsen haben, aber die tatsächlichen Gesamtkosten nicht unbedingt niedrig sind.
Dieser neue Wettbewerbsmodell im Finanzsektor ist nicht außerhalb der Regulierung. Im Dezember 2025 hat die Staatliche Marktaufsichtsbehörde den "Richtlinien für die Preisgestaltung in der Automobilbranche (Entwurf)" veröffentlicht. Darin wird betont, dass die Preisgestaltung bei der Automobilverkäufe und den Finanzdienstleistungen geregelt werden muss. Die Automobilhersteller werden aufgefordert, alle Informationen über die Kreditzinsen, die Rückzahlungsmethode und die zusätzlichen Bedingungen transparent zu machen, ohne absichtlich Informationen zu verbergen oder zu verschleiern.
Cui Dongshu, Generalsekretär der China Passenger Car Association, hat auch früher gesagt, dass der Übergang vom "Preiswettbewerb" zum "Finanzwettbewerb" im Automarkt ein unvermeidlicher Trend der Branchenentwicklung ist. Dieser Wettbewerb muss auf der Grundlage von Konformität und Transparenz aufgebaut werden. Wenn die Automobilhersteller unklare Aussagen, versteckte Bedingungen oder die Weitergabe von Kosten an die Verbraucher betreiben, werden sie die Regulierungen verletzen und von den Aufsichtsbehörden bestraft. Derzeit sind bereits einige Regulierungsmaßnahmen in Kraft, um die Automobilhersteller zur Einhaltung der Regeln bei den finanziellen Werbeaktionen zu zwingen und den Verbrauchern eine bessere Transparenz über die verschiedenen Angebote zu geben.
Bildquellen: Tesla, Xiaomi Auto, BYD
Dieser Artikel stammt aus dem WeChat-Account "Auto Market Insights". Autor: Yang Shuo. Veröffentlicht von 36Kr mit Genehmigung.