Das Zusammenspiel ausländischer Automobilhersteller in China verändert sich: Wer rückt zurück und wer wächst?

Das Gesetz der "Energieerhaltung" im Automobilmarkt war im Jahr 2025 besonders deutlich.

Einerseits stiegen die Verkaufszahlen einheimischer Automobilhersteller wie Leapmotor, AITO, XPeng und Xiaomi stark an, andererseits waren die Verkaufszahlen multinationaler Automobilhersteller wie Mercedes-Benz, BMW und Porsche schwach.

Kürzlich gab es auch Meldungen, dass Mercedes-Benz und BMW den chinesischen Zulieferern bereits die vorläufigen Nachfrageprognosen für das Jahr 2026 mitgeteilt haben, die jeweils weniger als 500.000 Fahrzeuge betragen. Diese Zahl entspricht ungefähr dem Verkaufsstand in China im Jahr 2016.

Vor zehn Jahren verkaufte Mercedes-Benz in China 470.000 Fahrzeuge, was einem Jahreszuwachs von 26,6 % entsprach; BMW verkaufte 516.000 Fahrzeuge, mit einem Jahreszuwachs von 11,3 %. Das war eine Zeit der großen Glanz und Gloria.

Abb./Verkaufszahlen von Mercedes-Benz und BMW auf dem chinesischen Markt in den letzten zehn Jahren  Quelle/Ausschnitt aus "New Energy Outlook" im Internet

Nach zehn Jahren scheint sich die Zahl im Kreis gedreht zu haben, und der Markt hat sich grundlegend verändert.

Die Marktanteile der multinationalen Automobilhersteller gehen tatsächlich zurück, aber die Rückgangsgeschwindigkeit variiert. Betrachtet man die Bilanz des Jahres 2025 genauer, hat sich bereits eine Kluft innerhalb dieser Gruppe eröffnet. Einige können noch die Lage im Griff behalten und sogar einen leichten Anstieg verzeichnen; andere halten sich gerade so aufrecht; und die einstigen Spitzenmarken der Luxusklasse sehen, wie Verkaufszahlen und Markenpräsenz zusammen sinken.

Was steckt eigentlich hinter dieser Spaltung?

1. Toyota und General Motors steigen stabil an

Unter den multinationalen Automobilherstellern waren die Verkaufszahlen von Toyota und General Motors im Jahr 2025 relativ stabil.

Davon verkaufte Toyota in China über 1,78 Millionen Fahrzeuge, was einem Jahreszuwachs von 0,23 % entspricht. Dieser Anstieg ist zwar nicht groß, aber entscheidend - dies ist der erste positive Anstieg seit dem negativen Wachstum im Jahr 2022. Die Leistung von SAIC-GM war noch deutlicher. Der Jahresverkauf belief sich auf 535.000 Fahrzeuge, mit einem Jahreszuwachs von 22,99 %. So endete endlich die "Sieben-Jahres-Sinkphase", die seit 2018 andauerte.

Abb./Verkaufszahlen von Toyota auf dem chinesischen Markt im Jahr 2025  Quelle/Ausschnitt aus "New Energy Outlook" im Internet

Unter der allgemeinen Belastung der Joint-Venture- und Luxusmarken war es kein Zufall, dass sie die Lage stabil halten konnten.

Ein Großteil von Toyotas Zuversicht stammt immer noch aus der Hybridbasis. Obwohl die Penetrationsrate der neuen Energiefahrzeuge kontinuierlich steigt und die Infrastruktur für das Aufladen und Energieauffüllen sich schnell ausbaut, haben immer noch viele Benutzer Sorgen um das Energieauffüllen. Die von Toyota über Jahre hinweg entwickelte und am Markt bewährte Hybridtechnologie bietet diesen Benutzern eine "sorgenfreie" Lösung - Hybridfahrzeuge können sowohl den Komfort von Kraftfahrzeugen genießen als auch die Kraftstoffkosten erheblich senken.

Die Daten zeigen, dass die Jahresverkaufszahlen der intelligenten Hybridmodelle von FAW-Toyota über 380.000 Fahrzeuge betrugen, was einem Anstieg von 14 % gegenüber dem Vorjahr entspricht. Die Jahresverkaufszahlen der intelligenten Hybridmodelle von GAC-Toyota beliefen sich auf über 390.000 Fahrzeuge, was mehr als die Hälfte der Gesamtverkaufszahlen von GAC-Toyota ausmacht.

Herr Li hat vor kurzem ein Corolla Raize Intelligent Hybrid-Modell erworben. Er gestand: "Ich fahre täglich 80 Kilometer zur Arbeit, und das Aufladen ist nicht praktisch. Toyotas Hybridtechnologie ermöglicht es mir, sowohl den sanften Antrieb und den geringen Kraftstoffverbrauch des Elektromotors zu genießen als auch völlig sorgenfrei über lange Strecken zu fahren, indem ich einfach tanken muss. Für mich ist dies die derzeit realistischste und zuverlässigste technologische Wahl."

Abb./Toyota Corolla Raize  Quelle/Ausschnitt aus "New Energy Outlook" im Internet

Toyota hat sich jedoch nicht auf diesen Stand festgelegt. Im ersten Halbjahr 2025 hat Toyota den chinesischen Team mehr Entscheidungsbefugnisse übertragen und das "ONE R&D-Forschungssystem" und das "System der chinesischen Chefingenieure" eingeführt, um es dem lokalen Team zu ermöglichen, zu entscheiden, wie die chinesischen exklusiven Modelle entwickelt werden sollen. Gleichzeitig hat es sich mit chinesischen Technologiegiganten wie Huawei, Xiaomi und Momenta zusammengetan.

Der Wiederaufschwung von SAIC-GM war eher eine umfassende Selbstanpassung. Im zweiten Halbjahr 2024 hat SAIC-GM bekannt gegeben, dass es die Produktdefinition und die Betriebsentscheidungsbefugnisse an das chinesische Team übertragen wird.

Die Wirkung der Anpassung war augenblicklich ersichtlich. Die Marke Buick war der Haupttreiber des Wachstums, und die GL8-Familie verkaufte im Jahr 112.000 Fahrzeuge; die neue Elektromarke "Zhijing" hat mit ihrem ersten Modell, dem Zhijing L7, auch auf dem Markt Aufmerksamkeit erregt, und innerhalb von zwei Monaten wurden über 6.000 Fahrzeuge ausgeliefert. Die Auslieferungszahlen des reinen Elektromodells Lyriq von Cadillac stiegen gegenüber dem Vorjahr um 90 %.

Abb./Die zehn besten verkauften MPVs im Jahr 2025  Quelle/Ausschnitt aus "New Energy Outlook" im Internet

"Früher dachte ich, dass amerikanische Fahrzeuge viel Kraftstoff verbrauchen und grob konstruiert sind. Aber die neuen Modelle sind völlig anders. Das Interieur ist viel raffinierter, und die intelligenten Ausstattungen sind mit denen der neuen Anbieter konkurrenzfähig. Der 2,0-T-Variable-Zylinder-Motor in Kombination mit einem 48-V-Licht-Hybrid-System ist sehr sparsam. Am wichtigsten ist, dass ich spüren kann, dass das Buick Envision Plus für die chinesischen Straßenbedingungen und die Bedürfnisse von Familien optimiert wurde. Die Fahrwerkdämpfung ist sehr fein, und die lokalen Anwendungen im Fahrzeugcomputer sind auch sehr vollständig."

"Das Cadillac Lyriq hat nicht einfach nur Bildschirme zusammengepfercht, sondern es schafft ein luxuriöses und technologisches Gefühl durch die herausragende Fahrwerkqualität, die ruhige Fahrgastzelle und den beeindruckenden 9K-Krümmungsbildschirm. Diese Erfahrung ist sehr einzigartig, und ich habe gehört, dass das neueste Fahrzeugcomputersystem von einem chinesischen Team entwickelt wurde, und die lokale Serviceleistung wird immer besser." Viele Verbraucher, die SAIC-GM-Neuenergie-Fahrzeuge erworben haben, sagten offen.

2. Südkoreanische Marken bleiben mäßig

Im Vergleich zur stabilen Lage von Toyota und General Motors im Widrigkeitsfall scheinen die südkoreanischen Marken, repräsentiert durch Hyundai und Kia, in den letzten Jahren auf dem chinesischen Markt allmählich in eine subtile "Zwischenstellung" geraten zu sein. Der Marktanteil stagniert seit langem, die Präsenz wird kontinuierlich geschwächt, und sie werden allmählich zu einer Nischenwahl in der Gruppe der multinationalen Automobilhersteller.

Die Daten der China Passenger Car Association zeigen, dass der Marktanteil der südkoreanischen Marken von 3,8 % im Jahr 2020 kontinuierlich auf 0,9 % im Jahr 2025 geschrumpft ist. Im deutlichen Kontrast dazu blieben die Marktanteile der japanischen und deutschen Marken in der gleichen Periode trotz der Belastung bei etwa 12,2 % bzw. 15,4 %.

Abb./Veränderungen der marktanteile nach Ländern in den letzten Jahren  Quelle/Ausschnitt aus "New Energy Outlook" im Internet

Nehmen wir Beijing Hyundai als Beispiel. Die Jahresverkaufszahlen beliefen sich im Jahr 2025 auf 210.000 Fahrzeuge, was einem Anstieg von 14,8 % gegenüber dem Vorjahr entspricht. Obwohl es so scheint, dass sich die Lage bessert, fehlt es an Substanz. Seit dem Verkaufsverfall unter die Million Fahrzeuge im Jahr 2017 ist Beijing Hyundai stetig im Rückgang. Im Jahr 2024 beliefen sich die Verkaufszahlen nur auf 154.000 Fahrzeuge, was einem Rückgang von über 30 % entspricht. An den Augen vieler Verbraucher hat Beijing Hyundai sich bereits aus der Konkurrenz der führenden Marken entfernt.

Betrachtet man die einzelnen Modelle, war der ehemalige SUV-Hit ix35 einst in der Lage, monatlich über 10.000 Fahrzeuge zu verkaufen, jetzt bleibt die monatliche Verkaufszahl seit langem im dreistelligen Bereich; das derzeit erfolgreichste Modell, das Elantra, sieht seinen Lebensraum kontinuierlich eingeengt durch die "Niedrigpreis-Attacke" einheimischer Neuenergie-Fahrzeuge wie dem BYD Qin und dem Leapmotor B01 sowie die Preisnachlässe von Joint-Venture-Kraftfahrzeugen wie dem Nissan Sylphy und dem Volkswagen Lavida. Im Jahr 2025 wurden nur 63.000 Fahrzeuge verkauft, was einem Rückgang von 18,1 % gegenüber dem Vorjahr entspricht.

Auch Kia, das ebenfalls in der südkoreanischen Gruppe steht, konnte den Abwärtstrend nicht umkehren. Im Jahr 2025 beliefen sich die Verkaufszahlen von Kia in China auf etwa 254.000 Fahrzeuge, was einem leichten Anstieg von 2,3 % gegenüber dem Vorjahr entspricht, aber immer noch weit hinter dem Spitzenwert von 650.000 Fahrzeugen im Jahr 2016 liegt.

Abb./Verkaufszahlen von Kia im Jahr 2025  Quelle/Ausschnitt aus der Kia-Website und "New Energy Outlook"

Warum befinden sie sich in dieser Situation? In Kontakt mit vielen Verbrauchern haben wir allmählich festgestellt, dass hinter der mäßigen Lage der südkoreanischen Fahrzeuge eine Kombination aus mehreren Faktoren steckt.

Die langsame Elektromobilitätsentwicklung ist der Schlüssel zur Schwierigkeit der südkoreanischen Marken. Während multinationale Konkurrenten wie Volkswagen und Toyota bereits mehrere Elektromodelle auf dem chinesischen Markt eingeführt hatten, hat Kia, das bereits mehrere reine Elektromodelle in Europa und Amerika eingeführt hatte, erst seit 2023 in China Elektromodelle wie das EV6 auf den Markt gebracht; das erste serienmäßige reine Elektromodell EO Yio von Beijing Hyundai, das auf der Hyundai E - GMP-Reinelektro-Plattform basiert, kam erst im Oktober 2025 auf den Markt.

Abb./Beijing Hyundai EO Yio  Quelle/Ausschnitt aus "New Energy Outlook" im Internet

Dieser Zeitunterschied bedeutet nicht nur, dass die frühen Marktchancen verpasst wurden, sondern auch, dass die Wahrnehmung der langsamen Transformation bei den Verbrauchern verstärkt wurde.

Zur gleichen Zeit hat sich auch die Position der südkoreanischen Marken in der Wahrnehmung der Verbraucher verändert. Im heftigen Markt Wettbewerb schwächt sich der ursprüngliche Vorteil der südkoreanischen Fahrzeuge als "kostengünstige Option" ab.

In der Vergangenheit haben die südkoreanischen Fahrzeuge sich einen eigenen Marktplatz erobert durch die genaue Positionierung zwischen japanischen und deutschen Marken, indem sie eine modischere Design und reichhaltigere Ausstattung als die japanischen Marken boten und zugleich preiswerter als die deutschen Marken waren.

Heute wird dieser Marktplatz jedoch von beiden Seiten eingeengt. Oben können sie immer noch nicht mit den führenden deutschen und japanischen Marken